أثر المنافسة بين البنوك على مخاطر السيولة واستدامة الربحية دراسة تطبيقية على البنوك السعودية خلال الفترة (2013-2020)

Abstract:  The study aimed to identify the effect of banks’ competition on Liquidity risks and profit sustainability. The study used competition as an independent variable, while the two dependent variables are liquidity risks and profit sustainability. The sample of the study consisted of eight commercial banks, and the period of the study was between (2013-2020). The study applied descriptive statistics, the Hausman test, and multiple linear regression to test the hypotheses. To measure the independent variable (competition) used Lerner index, as an indicator of market power. The study’s dependent variable of liquidity risks was measured by the liquidity risks of the bank’s traditional activities and modern activities. Profit sustainability as the dependent variable was measured by income diversification, return on assets, and return on equity, in order to achieve the main goal of knowing the effect of bank competition on liquidity risks and profit sustainability, through six subs-hypotheses. The study indicates that there is a significant positive impact of the Lerner index has been found at a low level on liquidity risks (liquidity assets ratio). Moreover, a negative significant impact of the Lerner index on income diversification indicator, and a positive significant impact of it on income type (Interest income, non-interest income) was founded. Thus, the bank’s low competition level increases the bank’s profitability. The study indicates that there is a significant negative impact of liquidity risks (employment ratio of traditional activities) on income diversification, return on assets, and return on equity. In addition, a positive significant impact of liquidity risks (liquidity assets ratio) on return on assets, while a negative significant impact on return on equity. Furthermore, the study shows that commercial banks exceed the minimum standard of Basel III liquidity ratios requirements of the liquidity coverage ratio (LCR), and net stable funding ratio (NSFR).  The study recommends enhancing banks’ profit and minimizing liquidity surplus to achieve a high return on assets, and return on equity by the expansion of banks’ activities. Commercial banks need to increase profitability to support their sustainability to enhance and maintain banks’ financial position.

Keywords: Competition, financial risks, Profit sustainability, liquidity risks, commercial Banks, 

المستخلص: هدفت الدراسة إلى معرفة أثر المنافسة بين البنوك على مخاطر السيولة واستدامة الربحيَة (دراسة تطبيقية على البنوك السعودية)، حيث استخدمت الدراسة المنافسة متغيرًا مستقلًا، كما استخدمت متغيرين تابعين تمثّلا في: مخاطر السيولة واستدامة الربحيَة. وقد تكوّنت عينة الدراسة من البنوك التجارية التقليدية السعودية البالغ عددها ثمانية بنوك، خلال الفترة الممتدة من عام (2013 -2020). واستخدمت الدراسة الإحصاء الوصفي، واختبار هوسمان، وتحليل الانحدار المتعدد لاختبار الفرضيات، وطُبّق لقياس الـمُتغيّر المستقل المنافسة، مؤشر ليرنر اندكس لقياس قوة السوق. أما الـمُتَغيِّر التابع فقد قيست مخاطر السيولة من خلال مخاطر السيولة المصاحبة للأنشطة البنكية التقليدية والأنشطة البنكية الحديثة. ولقياس الـمُتَغيِّر التابع استدامة الرّبحيّة اُعتمد قياس التنوُّع في الدخل، ومعدل العائد على الموجودات، والعائد على الحقوق الملكية؛ لتحقيق الهدف الرئيسي والمتمثل في معرفة أثر منافسة بين البنوك على مخاطر السيولة واستدامة الرّبحيّة من خلال فرضيات الدراسة. توصّلت الدراسة إلى وجود معنوية في تأثير بعض مخاطر السيولة المصاحبة للأنشطة البنكية بدرجة ضعيفة، المتمثّلة في مخاطر السيولة للأنشطة التقليدية. كما تأثرت بمعنوية موجبة مخاطر السيولة (مؤشر الأصول السائلة) . يؤثر مؤشر ليرنر اندكس لمعدّل التنوّع في الدخل بتأثير معنوي سالب. وأثرت درجة المُنافسة على طبيعة نوع الدخل بفائدة والدخل بغير فائدة تأثيرًا معنويًّا موجبًا. ووضّحت الدراسة أن انخفاض المُنافسة بين البنوك التقليدية؛ أدى إلى زيادة الربحية. وتشير الدراسة إلى وجود تأثير معنوي وسالب لمخاطر السيولة (نسبة التوظيف للأنشطة التقليدية) على معدل التنوع في الدخل، ومعدل العائد على الموجودات، ومعدل العائد على حقوق الملكية.  وبالإضافة لوجود تأثير معنوي وموجب لمخاطر السيولة (نسبة السيولة السائلة) على معدل العائد على الموجودات. وتظهر الدراسة أن البنوك التجارية تجاوزت الحد الأدنى لمتطلبات مخاطر السيولة وفقاً لمقررات بازل الثالثة لمؤشر تغطية السيولة (LCR) ومؤشر صافي التمويل المستقر (NSFR). وتوصي الدراسة البنوك التجارية التقليدية بالتوسع في توظيف أموالها لتعزيز ربحيتها وتقليل السيولة الفائضة مما يساهم في تحقيق معدلات أكبر لعائد على الموجودات، وعائد على حقوق الملكية. نوصي البنوك التجارية التقليدية في زيادة الربحية الامر الذي يسهم في استدامتها وتعزيز مركزها المالي محافظا بذلك على مكانتها.

الكلمات المفتاحية: المنافسة، المخاطر المالية، استدامة الربحية، مخاطر السيولة، البنوك التجارية